Comprar para el largo plazo: Quonia SOCIMI puntúa 6,7/10 en nuestro modelo, apoyada sobre todo en su solidez financiera.
Análisis I.L.P. Confianza del dato: Alta
Estimación propia por múltiplo justificado (calidad + crecimiento); no es el objetivo de los analistas.
Puntúa 5,5/10 (Mantener). Donde mejor puntúa es en la solidez financiera y el dividendo; su punto más flojo es la valoración (precio).
- Márgenes elevados, señal de posible ventaja competitiva
- Alta rentabilidad sobre el capital (ROE 18%)
- Beneficios en crecimiento sólido
- Sin señales de alerta
Análisis de Invertir a Largo Plazo · Actualizado el 17 de julio de 2026 · Metodología ILP Score
Análisis de Quonia SOCIMI (YQUO)
Quonia Socimi, S.A. es una SOCIMI centrada exclusivamente en Barcelona, fundada y gestionada localmente. Su actividad abarca la adquisición y gestión de activos inmobiliarios en la capital catalana, incluyendo estudios de mercado, proyectos de rehabilitación, explotación de edificios y rotación del portfolio.
Financieros 2025
Ingresos: 3.88M EUR (-5.87% vs. 4.12M EUR en 2024). Beneficio neto: 1.68M EUR (-71.49% vs. 5.89M EUR en 2024). EPS: 0.06 EUR. PER: 19.86x. El desplome del beneficio (-71.5%) contrasta con la caída moderada de ingresos (-5.9%), sugiriendo que en 2024 hubo plusvalías de desinversión extraordinarias no repetidas en 2025.
Dividendo
Distribuyó 0.06 EUR/acción (yield 4.52%, ex-div 8 de mayo de 2026). La yield es atractiva en términos absolutos, pero el payout ratio (0.06/0.06 EPS = 100%) no deja margen para reinversión.
Valoración y perspectivas
La acción ha perdido un 12.77% en el último año (de 1.56 EUR a 1.23 EUR), con mínimo en 1.21 EUR. Sin catalizadores visibles — sin crecimiento de portfolio, sin mejora de márgenes — la tendencia bajista puede continuar. Barcelona mantiene fundamentos inmobiliarios sólidos, pero la ejecución de Quonia deberá mejorar para atraer nuevos inversores.
Qué movería el ILP Score de Quonia SOCIMI
Su punto más fuerte es Solidez y dividendo (8,6/10) y el más débil, Valoración (4,7/10).
- Subiría si el precio se vuelve más atractivo frente a sus fundamentales (cae el PER o sube el beneficio).
- Bajaría si se dispara la deuda o peligra el dividendo.
Compárala con su sector (Inmobiliario)
Mejor valoradas por el ILP Score en su sector: ISC Fresh Water (7,3) · Mistral Iberia (7,2) · Zambal Spain (7,0).
Comparar YQUO.MC con sus rivales →Escenarios de rentabilidad estimada
Rango de rentabilidad que estima el modelo ILP según evolucionen los fundamentales. Orientativo, no es una previsión garantizada.
Mejores acciones por dividendo · Acciones infravaloradas · Mejores acciones a largo plazo · Mapa del mercado · Cómo calculamos el ILP Score · Estudio: calidad de la bolsa
PER · ROE · Rentabilidad por dividendo · Dividendo · Payout · Foso económico · Margen de seguridad
Análisis e inversión a largo plazo
El negocio
Quonia Socimi, S.A. es una sociedad cotizada de inversión en el mercado inmobiliario enfocada en la adquisición, rehabilitación y gestión responsable de activos urbanos para su explotación en régimen de alquiler. Su cartera se compone principalmente de inmuebles residenciales, locales comerciales y activos hoteleros ubicados en zonas de alto tránsito e interés estratégico dentro de España, destacando plazas clave como Barcelona, Sevilla y Langreo. El modelo operativo de la compañía se basa en identificar oportunidades patrimoniales con capacidad de mejora, generar rentas recurrentes mediante arrendamientos a largo plazo y optimizar la tasa de ocupación de sus espacios comerciales y habitacionales. La capacidad de la directiva para extraer valor operativo se refleja de manera clara en un sólido margen neto de 15,0% y un nivel de eficiencia sobre sus fondos propios que arroja un ROE de 18,0%.
Ventaja competitiva
La principal fortaleza de Quonia reside en su estricta disciplina de selección de activos, priorizando ubicaciones céntricas o prime que gozan de una demanda natural constante y menor sensibilidad a los ciclos recesivos, como ilustra su histórica adquisición hotelera y comercial en las Ramblas de Barcelona. Esta alta calidad de los inmuebles le otorga un destacado poder de fijación de precios frente a sus inquilinos empresariales y particulares. Además, su estrategia de gestión activa, que incluye la profunda rehabilitación y el reposicionamiento de los edificios antes de arrendarlos, crea barreras de entrada frente a competidores puramente financieros. Gracias a este enfoque diferenciado en la calidad del porfolio y a la recurrencia de los flujos de caja libre que generan sus arrendatarios, la entidad logra sostener una atractiva rentabilidad por dividendo de 4,5% bajo los estándares normativos exigidos a las socimis españolas.
Riesgos
Como vehículo de inversión inmobiliaria, la empresa presenta una notable sensibilidad al entorno macroeconómico y a la evolución de los tipos de interés, ya que un encarecimiento del crédito puede presionar a la baja las valoraciones de sus inmuebles y aumentar el coste de financiación, un factor crucial a vigilar teniendo en cuenta su estructura de capital y un ratio deuda/equity de 0,50. Adicionalmente, el sector de las socimis en España se enfrenta periódicamente a la incertidumbre regulatoria derivada de posibles cambios en la normativa fiscal sobre arrendamientos urbanos o la imposición de topes a los alquileres, lo cual podría mermar los ingresos futuros. A nivel microeconómico, existe el riesgo inherente de desocupación o impago por parte de inquilinos clave, especialmente en la rama comercial y hotelera si el turismo o el consumo interno se desaceleran bruscamente.
Catalizadores
De cara al medio plazo, la renegociación progresiva de los contratos de alquiler con actualizaciones ligadas a la inflación actuará como un importante motor de crecimiento orgánico para los ingresos de la firma. Asimismo, la paulatina normalización de las políticas monetarias europeas podría abaratar las condiciones de financiación y reactivar el apetito inversor por el sector inmobiliario cotizado, expandiendo los múltiplos de valoración del mercado hacia cifras más exigentes, partiendo de la base actual donde la acción cotiza a un PER de 19,9. La venta selectiva de activos maduros para rotar el capital hacia nuevas adquisiciones con mayores tasas de retorno y la ejecución exitosa de las rehabilitaciones en curso son palancas adicionales que podrían materializar un potencial de -2,4% respecto a su verdadera valoración intrínseca.
Conclusión para el largo plazo
Quonia Socimi representa una alternativa interesante para el inversor paciente que busca exposición al mercado inmobiliario español mediante una cartera diversificada y excelentemente ubicada, sin tener que asumir el riesgo de la promoción directa. Su compromiso con la retribución al accionista queda patente a través de un payout de , asegurando que el flujo de caja operativo fluya hacia los inversores de forma disciplinada. Teniendo en cuenta su calidad de activos, la prudencia de la gerencia para renovar contratos y las métricas fundamentales globales analizadas, la compañía obtiene un ILP score de 6,7, consolidándose como una opción sólida dentro del BME Growth para quienes primen la generación de rentas estables a largo plazo por encima de la volatilidad especulativa.
Cómo se compara con su sector
Frente a la mediana de Inmobiliario · 75 compañías del modelo ILP
Medianas calculadas automáticamente sobre las fichas analizadas por el modelo ILP (excluyendo valores placeholder). El PER se valora a la inversa: por debajo de la mediana es más barata.
Quonia SOCIMI frente a su sector
Puesto 25 de 100 en Inmobiliario por ILP Score. Las mejores valoradas del sector:
| # | Empresa | ILP Score | PER |
|---|---|---|---|
| 1 | Arrienda Rental | 7,9 | 18,9 |
| 2 | Adriano Care | 7,7 | 9,3 |
| 3 | GOP Properties | 7,4 | 10,1 |
| 4 | Merlin | 7,4 | 10,7 |
| 5 | ISC Fresh Water | 7,3 | 9,5 |
| 25 | Quonia SOCIMI | 6,7 | 19,9 |
Preguntas frecuentes
¿Es Quonia Socimi, S.A. una buena opción para la inversión a largo plazo?
Quonia Socimi, S.A. se presenta como una opción interesante para el largo plazo debido a su modelo de negocio como Socimi, centrado en la selección y gestión responsable de activos inmobiliarios estratégicos en ubicaciones clave de España. La filosofía de la compañía busca una rentabilidad sostenida mediante una cartera sólida de "core product" y un riesgo controlado. Su solidez financiera se refuerza con una ratio deuda/equity de 0,50, un indicador favorable para la estabilidad a largo plazo. Además, cuenta con un ILP score de 6,7, lo que sugiere una valoración positiva en su perfil de inversión duradero.
¿Cómo se valora Quonia Socimi, S.A. en el mercado actual?
La valoración de Quonia Socimi, S.A. muestra un PER de 19,9, una métrica que los inversores utilizan para evaluar si el precio de la acción está en línea con sus beneficios. La rentabilidad sobre el capital (ROE) de la empresa es de 18,0%, indicando la eficiencia con la que genera beneficios a partir del capital de los accionistas. Adicionalmente, posee un margen neto de 15,0%, lo que refleja una alta capacidad de la compañía para convertir sus ingresos en beneficios. Los analistas también estiman un potencial o recorrido al objetivo de -2,4%, lo que puede ofrecer una perspectiva de crecimiento futuro.
¿Cuál es la política de dividendos de Quonia Socimi, S.A. y su sostenibilidad?
Quonia Socimi, S.A. es atractiva para inversores que buscan ingresos regulares gracias a su política de dividendos, inherente al régimen de las SOCIMI. La rentabilidad por dividendo actual es de 4,5%, una cifra competitiva en el sector inmobiliario. La sostenibilidad de este dividendo se apoya en un payout de , lo que indica el porcentaje de los beneficios que la compañía distribuye a sus accionistas y sugiere capacidad para mantenerlo en el tiempo.
¿Cuáles son los principales riesgos y la ventaja competitiva de Quonia Socimi, S.A.?
Entre los riesgos para Quonia Socimi, S.A. se encuentran las fluctuaciones del mercado inmobiliario, los cambios en las tasas de interés y el riesgo de vacancia o impago por parte de los inquilinos, inherentes al sector. Su ventaja competitiva radica en la vasta experiencia de su equipo gestor en el negocio patrimonialista y su enfoque en la adquisición y gestión responsable de activos de calidad. La diversificación de su cartera, que incluye edificios comerciales, residenciales y de uso mixto en distintas ciudades españolas, contribuye a mitigar ciertos riesgos.